Spready, swapy i prowizje na rynku Forex: o kosztach zapominanych przez traderów

Transakcja może podążać we właściwym kierunku i nadal być słabsza niż oczekiwano po uwzględnieniu kosztów. Inwestorzy na rynku Forex często skupiają się na wpisach, wskaźnikach i współczynniku wygranych, ale spready, prowizje, swapy i poślizg mogą po cichu zmienić wynik.

W przypadku strategii aktywnych koszty mają jeszcze większe znaczenie. Transakcja wahadłowa może pochłonąć kilka punktów spreadu. Strategia skalpowania, która otwiera wiele transakcji, może stracić dużą część swojej przewagi, jeśli koszty realizacji będą wyższe niż oczekiwano.

Szybka odpowiedź

Główne koszty handlu na rynku Forex to spread, prowizja, swap i poślizg. Spread to różnica pomiędzy ceną kupna i sprzedaży. Prowizja jest bezpośrednią opłatą w przypadku niektórych typów kont. Swap to jednodniowa korekta finansowania. Poślizg to różnica pomiędzy oczekiwaną ceną a ostatecznym wypełnieniem. Zawsze porównuj koszty w godzinach, w których faktycznie handlujesz, nie tylko w spokojnych warunkach rynkowych.

Rozpowszechnianie się

Rozpiętość widoczna jest już przed wejściem. Jeśli EURUSD pokaże ofertę na poziomie 1,08000 i cenę sprzedaży na poziomie 1,08010, spread wyniesie 1 pips. Transakcja kupna rozpoczyna się od ceny sprzedaży i wymaga zmiany ceny na tyle, aby pokryć spread przed wykazaniem zysku netto.

Spready mogą zmieniać się w zależności od pary, sesji, brokera i typu konta. Główne pary często mają węższe spready niż pary egzotyczne. XAUUSD może być szerszy niż główne pary walutowe, zwłaszcza podczas wiadomości lub rolowania.

Zamawiać

Niektórzy brokerzy oferują konta ze spreadem surowym z osobną prowizją. Inni oferują konta bez prowizji z większymi spreadami. Żaden model nie jest automatycznie lepszy. Musisz obliczyć całkowity koszt sposobu, w jaki handlujesz.

Najtańsze konto na stronie internetowej może nie być najtańsze po uwzględnieniu prowizji, minimalnej wielkości partii i rzeczywistej realizacji.

Zamieniać

Swap to korekta finansowania stosowana, gdy pozycja jest utrzymywana po rolowaniu. Może to być koszt lub kredyt w zależności od pary, kierunku, brokera i środowiska stóp procentowych. Dla wielu traderów detalicznych swap to po prostu pozycja, którą zauważają po przetrzymaniu transakcji przez noc.

Zamień sprawy na strategie utrzymujące pozycje przez kilka dni lub tygodni. Ma to również znaczenie dla sieci lub systemów odzyskiwania, które utrzymują pozycje otwarte w oczekiwaniu na powrót ceny. Strategia może wyglądać dobrze przed wymianą i znacznie mniej atrakcyjna po powtarzających się kosztach z dnia na dzień.

Poślizg

Poślizg ma miejsce, gdy ostateczne wypełnienie różni się od żądanej ceny. Może to być pozytywne lub negatywne, ale inwestorzy zwykle zauważają to, gdy boli. Poślizg jest bardziej prawdopodobny podczas wiadomości, niskiej płynności, otwarcia rynku i szybkich ruchów złota.

Stop-loss również może się poślizgnąć. Stop to instrukcja wyjścia, gdy cena osiągnie określony poziom; nie gwarantuje dokładnego wypełnienia wszystkich warunków. Jest to jeden z powodów, dla których ryzyko powinno obejmować bufor dla szybkich rynków.

Dlaczego koszty mają znaczenie w przypadku skalpowania

Skalpowanie stara się uchwycić małe ruchy. Jeśli strategia koncentruje się na wartościach od 3 do 8 pipsów, różnica w kosztach wynosząca 1 pips może być znacząca. Im więcej transakcji wymaga strategia, tym więcej kosztów się składa.

Na przykład metoda skalpowania, która zakłada średnio 5 pipsów na zwycięską transakcję, może wyglądać dobrze przy spreadzie wynoszącym 0,2 pipsa i prowizji. Ta sama metoda może okazać się słaba w przypadku spreadu wynoszącego 1,5 pipsa, powolnej realizacji lub częstego poślizgu. Konfiguracja wykresu nie uległa zmianie, ale zbywalna przewaga tak.

Koszty w kopiowaniu handlu

Podczas kopiowania strategii warunki brokera mogą nie odpowiadać warunkom brokera dostawcy. Jeśli dostawca handluje z wąskim spreadem, a Twoje konto ma większe koszty, skopiowane wyniki mogą się różnić. Nie oznacza to jednak, że dostawca jest nieuczciwy. Oznacza to, że wykonanie jest częścią strategii.

Przed skopiowaniem przejrzyj konfigurację brokera na stronie strategii i porównaj ją ze swoim kontem. Strony TestedSignals, takie jak Scalping + Gold Grid, Mix Safe Strategy VT Markets i Swing Trading + Gold Breakout należy czytać mając na uwadze koszty, zwłaszcza gdy strategia handluje złotem lub otwiera częste pozycje.

Jak sprawdzić rzeczywiste koszty

Nie polegaj wyłącznie na reklamowanych minimalnych spreadach. Sprawdź typowe spready podczas sesji, na której planujesz handlować. Spójrz na rolowanie. Sprawdź prowizję za lot. Jeśli to możliwe, przetestuj demo i małe wykonanie na żywo. Następnie porównaj całkowity koszt ze stylem strategii.

W przypadku strategii swingowej większe znaczenie może mieć ryzyko swapu i ryzyko jednodniowe. W przypadku strategii skalpowania mogą dominować spread, prowizja i poślizg. W przypadku złota wszystkie mogą mieć znaczenie na raz.

Prosta lista kontrolna kosztów

Zanim wybierzesz brokera lub strategię, zapytaj:

• Jaki jest typowy spread podczas mojej sesji handlowej?
• Czy jest prowizja za lot?
• Jaki swap ma zastosowanie, jeśli transakcja jest utrzymywana przez noc?
• Jak broker zachowuje się w przypadku rolowania?
• Czy strategia opiera się na małych celach?
• Czy poślizg może zmienić oczekiwane ryzyko?

Opłacalny pomysł staje się realny dopiero po kosztach. Jeśli koszty są niejasne, wynik również jest niejasny.